Η Alphabet βρέθηκε στο επίκεντρο των ρευστοποιήσεων στη Wall Street, οδηγώντας τον Nasdaq στη μεγαλύτερη πτώση μεταξύ των βασικών δεικτών. Οι επενδυτές ανησύχησαν για το κόστος των επενδύσεων στην τεχνητή νοημοσύνη, ενώ παράλληλα αξιολόγησαν τα νέα στοιχεία για την αμερικανική οικονομία και τον πληθωρισμό, μία ημέρα μετά την απόφαση της Federal Reserve να διατηρήσει αμετάβλητα τα επιτόκια.
Ο Dow Jones υποχώρησε κατά 132,54 μονάδες ή 0,25%, στις 52.342,56 μονάδες, ενώ ο S&P 500 έκλεισε στις 7.720,39 μονάδες, σημειώνοντας πτώση 23,59 μονάδων ή 0,30%.
Ισχυρότερες πιέσεις δέχθηκε ο Nasdaq Composite, ο οποίος έχασε 365,13 μονάδες ή 1,37% και διαμορφώθηκε στις 26.184,72 μονάδες. Στον αντίποδα, ο δείκτης μικρής κεφαλαιοποίησης Russell 2000 ενισχύθηκε κατά 1%.
Η μετοχή της Alphabet κατρακύλησε κατά 12,6%, μετά την ανακοίνωση των τριμηνιαίων αποτελεσμάτων της αργά το βράδυ της Τετάρτης. Τα έσοδα του ομίλου δεν επιβεβαίωσαν τις εκτιμήσεις των αναλυτών, ενώ η επιτάχυνση των δαπανών σε μετρητά για την τεχνητή νοημοσύνη ενίσχυσε τους προβληματισμούς σχετικά με το κόστος της στρατηγικής του.
Η πτώση της μητρικής της Google συμπαρέσυρε τον κλάδο των υπηρεσιών επικοινωνίας και επανέφερε το ερώτημα αν οι τεράστιες επενδύσεις στην AI θα αποδώσουν τα αναμενόμενα οικονομικά οφέλη, αλλά και σε ποιο χρονικό διάστημα.
«Μια τέτοια συνεδρίαση αποφυγής κινδύνου, κατά την οποία οι μετοχές μικρής κεφαλαιοποίησης υπεραποδίδουν, αποτελεί θετική ένδειξη ότι οι αμφιβολίες για την πορεία της τεχνητής νοημοσύνης δεν σημαίνουν απαραίτητα ότι υπάρχουν προβλήματα σε ολόκληρη την αγορά», δήλωσε ο Ρος Μέιφιλντ, αναλυτής επενδυτικής στρατηγικής στην Baird.
Όπως πρόσθεσε, οι επενδυτές έχουν αρκετές εναλλακτικές επιλογές πέρα από τις τοποθετήσεις που συνδέονται άμεσα με την τεχνητή νοημοσύνη, οι οποίες εξακολουθούν να εμφανίζουν αξιόλογες προοπτικές.
Οι μετοχές των εταιρειών ημιαγωγών διέκοψαν το ανοδικό σερί τεσσάρων συνεδριάσεων, υποχωρώντας κατά 1,4%. Στο επίκεντρο βρίσκονται πλέον οι επιχειρήσεις που διαθέτουν την οικονομική δυνατότητα να χρηματοδοτήσουν τις φιλόδοξες επενδύσεις τους στην AI, σε αντίθεση με εκείνες που χρειάζεται να καταναλώνουν μεγάλα ποσά ρευστότητας ή να προσφεύγουν σε δανεισμό για να υλοποιήσουν τα σχέδιά τους.
Την ίδια ώρα, τα στοιχεία για την αμερικανική οικονομία έδειξαν ότι η ανάπτυξη κινήθηκε με ταχύτερο ρυθμό από τον αναμενόμενο το τρίτο τρίμηνο. Ωστόσο, ο πληθωρισμός παραμένει πηγή ανησυχίας, καθώς οι διαταραχές στην προσφορά πετρελαίου που συνδέονται με τον πόλεμο αυξάνουν το ενεργειακό κόστος και τροφοδοτούν ευρύτερες πληθωριστικές πιέσεις.
Η Federal Reserve διατήρησε την Τετάρτη αμετάβλητα τα αμερικανικά επιτόκια, επισημαίνοντας ότι οι πληθωριστικές πιέσεις παραμένουν αυξημένες. Η κεντρική τράπεζα αναμένεται να αξιολογήσει τα επόμενα βήματά της καθώς θα συγκεντρώνει περισσότερα οικονομικά στοιχεία, με την ανθεκτικότητα της οικονομίας και τον επίμονο πληθωρισμό να περιπλέκουν τις αποφάσεις της.
Η περίοδος ανακοίνωσης εταιρικών αποτελεσμάτων για το τρίτο τρίμηνο έχει ξεπεράσει το μέσο της διαδρομής της. Σύμφωνα με τα τελευταία στοιχεία της LSEG, αποτελέσματα έχουν ανακοινώσει 253 εταιρείες του δείκτη S&P 500, εκ των οποίων το 81% ξεπέρασε τις εκτιμήσεις των αναλυτών.
Οι αναλυτές προβλέπουν πλέον ότι τα συνολικά κέρδη των εταιρειών του S&P 500 θα εμφανίσουν ετήσια αύξηση 31% για το τρίτο τρίμηνο. Παρά τη θετική εικόνα της κερδοφορίας, οι αγορές παραμένουν ευαίσθητες στις προοπτικές ανάπτυξης, στο κόστος χρηματοδότησης και στις μεγάλες επενδύσεις των τεχνολογικών ομίλων.
Έντονες διακυμάνσεις καταγράφηκαν σε αρκετές μεγάλες εταιρείες:
- Caterpillar: Η μετοχή υποχώρησε κατά 9,3%, παρότι τα τριμηνιαία κέρδη της εταιρείας κατασκευής βαρέος εξοπλισμού ξεπέρασαν τις εκτιμήσεις. Η Caterpillar διατήρησε αμετάβλητους τους στόχους ανάπτυξής της.
- Eli Lilly: Η μετοχή ενισχύθηκε κατά 6,6%, καθώς η φαρμακευτική εταιρεία αναθεώρησε προς τα πάνω τις προβλέψεις της για τα έσοδα, χάρη στις ισχυρές πωλήσεις των φαρμάκων κατά της παχυσαρκίας.
- Ford: Η μετοχή κατέγραψε άνοδο 12,4%, μετά την ανακοίνωση εσόδων για το τρίτο τρίμηνο που ξεπέρασαν τις προσδοκίες της αγοράς.
- Merck: Η μετοχή ενισχύθηκε κατά 3,8%, καθώς η φαρμακευτική εταιρεία ξεπέρασε τις εκτιμήσεις για τα κέρδη, με βασικούς μοχλούς το αντικαρκινικό φάρμακο Keytruda και το εμβόλιο Gardasil κατά του ιού των ανθρώπινων θηλωμάτων (HPV).
- Fortinet και ServiceNow: Οι μετοχές των δύο εταιρειών λογισμικού υποχώρησαν περισσότερο από 20% η καθεμία, μετά την ανακοίνωση των τριμηνιαίων αποτελεσμάτων τους.
- Marvell Technology: Η μετοχή σημείωσε πτώση 13,2%, μετά από δημοσιεύματα σύμφωνα με τα οποία η εταιρεία βρισκόταν σε προχωρημένες συζητήσεις για την εξαγορά της Lumentum Holdings, η οποία δραστηριοποιείται στην αγορά οπτικών συστημάτων για κέντρα δεδομένων. Η μετοχή της Lumentum ενισχύθηκε κατά 0,6%.
Στις συναλλαγές μετά το κλείσιμο της αγοράς, η Amazon υποχώρησε κατά 6,5%, καθώς οι προβλέψεις της για τις πωλήσεις του τέταρτου τριμήνου απογοήτευσαν τους επενδυτές.
Στο Χρηματιστήριο της Νέας Υόρκης (NYSE), οι ανοδικές μετοχές ήταν σχεδόν διπλάσιες από τις πτωτικές, με την αναλογία να διαμορφώνεται σε 1,95 προς 1. Καταγράφηκαν 146 νέα υψηλά και 201 νέα χαμηλά 52 εβδομάδων.
Στον Nasdaq, 2.464 μετοχές έκλεισαν με κέρδη και 2.308 με απώλειες, με την αναλογία ανοδικών προς πτωτικές να διαμορφώνεται σε 1,07 προς 1. Ο S&P 500 σημείωσε 19 νέα υψηλά και έξι νέα χαμηλά 52 εβδομάδων, ενώ ο Nasdaq Composite κατέγραψε 88 νέα υψηλά και 191 νέα χαμηλά.
Ο συνολικός όγκος συναλλαγών στα αμερικανικά χρηματιστήρια ανήλθε σε 17,05 δισ. μετοχές, έναντι μέσου όρου 17,09 δισ. μετοχών στις τελευταίες 20 συνεδριάσεις.
Η συνεδρίαση ανέδειξε τη διπλή εικόνα που επικρατεί στη Wall Street: ισχυρή κερδοφορία για αρκετές επιχειρήσεις και ανθεκτικότητα της αμερικανικής οικονομίας από τη μία, αυξανόμενες ανησυχίες για το κόστος των επενδύσεων στην τεχνητή νοημοσύνη και την επιμονή του πληθωρισμού από την άλλη.
